Raízen aprova aumento de capital de até R$ 39,8 bilhões para reestruturação

A Raízen anunciou um aumento de capital significativo que pode atingir R$ 39,8 bilhões, como parte de sua estratégia de recuperação extrajudicial. A deliberação foi aprovada em reunião do Conselho de Administração realizada na última sexta-feira (6). Este movimento é crucial para a implementação de um plano que já recebeu homologação da Justiça em São Paulo.

O aumento de capital será realizado por meio da emissão de novas ações para subscrição privada, com a participação da Shell, que poderá investir até R$ 3,5 bilhões. Além disso, haverá a possibilidade de conversão de créditos de credores em participação acionária da companhia. O valor mínimo do aumento é de R$ 3,5 bilhões e o máximo chega a R$ 39,8 bilhões, com a emissão de entre 14 bilhões e 159,2 bilhões de novas ações ordinárias e preferenciais.

O preço estabelecido para a emissão das ações é de R$ 0,25 por ação e R$ 0,50 por Unit. A Aguassanta Participações, outra acionista relevante, também poderá contribuir com até R$ 500 milhões na operação. Os recursos obtidos com essa capitalização serão direcionados principalmente para o capital de giro e para a redução do endividamento da companhia.

O plano de recuperação, que foi apresentado em 5 de junho de 2026, também prevê que os atuais acionistas tenham direito de preferência para participar das emissões, proporcionalmente à sua participação no capital social. O período para o exercício desse direito será de 9 de novembro a 8 de dezembro de 2026.

Outra medida que acompanha essa reestruturação é a criação de um programa de Units, que combinará ações ordinárias e preferenciais classe A da Raízen. A instituição depositária para essas operações será o BTG Pactual Serviços Financeiros, que também facilitará a conversão de ações ordinárias em preferenciais classe A, conforme a necessidade dos acionistas.